La domanda di olio d'oliva sta facendo nuovamente aumentare i prezzi.

Rapporto sul mercato dell’olio d’oliva – maggio 2024

Cosa succede questo mese?

All'inizio di aprile, in Spagna, i prezzi dell'olio d'oliva sfuso sono crollati drasticamente, con picchi del 10% , a causa delle notizie di abbondanti piogge e delle aspettative di raccolto per il prossimo raccolto.

In un mondo commerciale sempre più frenetico, le fluttuazioni del mercato hanno fatto scendere il costo di molte altre origini, aumentando la pressione sui commercianti e sui produttori affinché modifichino di conseguenza le loro quotazioni per alcune settimane.

Dopo un periodo di diffuso ottimismo, la pubblicazione dei dati di aprile sulle esportazioni spagnole e sui consumi interni ha causato l'immediata battuta d'arresto dei prezzi e l'inversione della tendenza al ribasso.

Le scorte globali di olio d'oliva sono eccezionalmente basse dopo due stagioni consecutive di scarsa produzione in Spagna e in altre regioni. Ciò è avvenuto parallelamente a un modello di consumo relativamente invariato, principalmente per i gradi di olio extravergine di oliva.

I principali rivenditori e commercianti del settore si pongono tutti la stessa domanda: "Ci sarà abbastanza qualità e quantità di olio extra vergine di oliva per soddisfare la domanda globale fino all'inizio del prossimo raccolto?"

Questa domanda fondamentale sta causando di nuovo tensione sul mercato.Ecco un'istantanea generale del mercato del 23 maggio da varie fonti.

Spagna: 8,06 Euro/Kg → +2,5% rispetto alla settimana precedente (Poolred)Italia: 9,45 Euro/Kg → +1% rispetto alla settimana precedente (Ismea)Grecia: 8,08 Euro/Kg → +1,5% rispetto alla settimana precedente (Ismea)Tunisia: 7,63 Euro/Kg → +0% rispetto alla settimana precedente (Ismea)

Poolred, la principale piattaforma di monitoraggio del commercio di olio d'oliva in Spagna, ha segnalato che il prezzo medio dell'olio extravergine di oliva era di 8,33 UE/kg a marzo, 7,51 UE/kg ad aprile e ha raggiunto nuovamente quasi 8 UE/kg nella seconda metà di maggio.

Anche i prezzi commerciali dell'EVOO italiano sono stati influenzati , sebbene con piccole fluttuazioni. L'agenzia ISMEA italiana segnala un calo da 9,52 Eu/Kg a 9,39 Eu/Kg ad aprile, per poi tornare a 9,45 Eu/Kg all'inizio di maggio. Quando l'attenzione si sposta dai prezzi commerciali medi a profili di sapore di qualità superiore e residui di pesticidi inferiori, le fluttuazioni dei prezzi diventano meno rilevanti e i prezzi rimangono sostanzialmente più alti.

Il nostro reparto acquisti ha segnalato che la domanda di olio extravergine di oliva (EVOO) di qualità è rimasta relativamente stabile . L'interesse limitato da parte di cooperative e commercianti nella vendita continua a far salire i costi. Quando disponibile per il commercio, il premio medio per gli oli di qualità è di 0,20 Eu/Kg e ancora di più per gli oli biologici.

Il bilancio azionario della Spagna in dettaglio

La Spagna ha rilasciato 102.000 tonnellate di olio d'oliva ad aprile, tra esportazioni, vendite sul mercato interno e importazioni. Questa cifra ufficiale rappresenta il secondo mese più forte dall'inizio dell'anno di raccolto ed è dell'8% superiore alla media di circa 94.000 tonnellate da ottobre ad aprile. Secondo l'Olive Oil Times, il consumo mensile e le esportazioni della Spagna dovrebbero essere al massimo di 90.000 tonnellate al mese per mantenere le scorte attuali fino al prossimo anno di raccolto.

Dopo gli ultimi dati pubblicati dal Ministero dell'Agricoltura, della Pesca e dell'Alimentazione, la Spagna comunica la seguente situazione degli stock:

Proprietari individuali: 2.232 tonnellate• Imballatori industriali: 176.936 tonnellate• Cooperative: 397.722 tonnellate

Scorta totale: 576.890 tonnellate .

Rispetto alle cifre già esigue dell'anno precedente, lo stock di quest'anno ad aprile 2024 è inferiore del 5% rispetto a quello disponibile in Spagna ad aprile 2023 ( 608.000 tonnellate ). Questo dato diventa ancora più sorprendente se consideriamo che la Spagna ha registrato un aumento del 28% della produzione quest'anno rispetto ad aprile 2023 (aprile 2024: 850.000 tonnellate contro aprile 2023: 661.000 tonnellate ).

Circa il 70% delle riserve spagnole di olio d'oliva sono attualmente detenute da cooperative. Queste entità collettive saranno ora responsabili della gestione della domanda nei prossimi mesi. La regione di Jaen in Andalusia segnala la più alta quantità di olio d'oliva disponibile, seguita dalla provincia di Cordova con 74.303 tonnellate e Siviglia con 42.787 tonnellate .

Il settore industriale ha probabilmente già venduto o contratto molte delle sue riserve di olio d'oliva. Secondo Olimerca, circa il 6% delle 176.963 tonnellate ( 30.000 tonnellate ) sono già state confezionate, mentre il resto è ancora in magazzino.

Situazione degli inventari in Italia

Un rapporto pubblicato il 20 maggio dal Ministero dell'Agricoltura italiano suggerisce che anche l'Italia dovrà far fronte a una carenza di scorte prima della fine dell'anno.

Secondo i dati, a fine aprile l'Italia aveva uno stock totale di 223.409 tonnellate , che rappresenta un calo dell'8,0 % ( 242.803 tonnellate ) rispetto a fine marzo 2024 e un calo del 23,8% rispetto allo stesso periodo dell'anno scorso. Delle 223.409 tonnellate , il 73% ( 163.132 tonnellate ) è olio extravergine di oliva, con il 68,5% ( 111.773 tonnellate ) di origine italiana.

Attualmente, 147.246 tonnellate di olio extravergine di oliva sono immagazzinate sfuse in Italia, il 19% in meno rispetto alla quantità dell'anno scorso. I calcoli suggeriscono che i produttori italiani dovrebbero rilasciarne al massimo 30.000 al mese per arrivare in regola per il nuovo raccolto.

Tabella 1. Scorte di olio d'oliva in Italia per categoria e origine

Nel complesso, stiamo entrando in una fase complessa per quanto riguarda la disponibilità di Olio Extra Vergine di Oliva . Le condizioni climatiche avverse ed estreme sperimentate nell'area del Mediterraneo hanno, infatti, influenzato sia la quantità che la qualità dell'olio.

All'inizio di maggio, la scorta di olio d'oliva nel bacino del Mediterraneo era stimata in 1.150.000 tonnellate , di cui solo circa il 34% era olio extra vergine di oliva e il resto era costituito da qualità inferiori. Questo numero contrasta nettamente con una domanda globale stimata intorno al 60% .

Si prevede che la scarsità di olio d'oliva di alta qualità dall'Europa si tradurrà in una maggiore necessità di olive di qualità superiore da altre nazioni produttrici. Questa situazione aprirà opportunità per i nuovi attori dell'export nella regione del Mediterraneo, tra cui Marocco, Tunisia e Turchia .

Negli anni a venire, questi paesi potrebbero investire nelle loro catene di fornitura per soddisfare la domanda globale e competere più efficacemente con produttori tradizionali come Spagna, Italia, Grecia e Portogallo.

Considerazioni finali

I prezzi commerciali e al dettaglio potrebbero rimanere alti fino a settembre/ottobre, in concomitanza con l'inizio del nuovo raccolto. Si prevede che i prezzi diminuiranno man mano che nuovi oli affluiranno nei serbatoi e sul mercato dai frantoi attraverso il Mediterraneo, a meno che eventi meteorologici imprevisti non influenzino gli alberi e i frutti nei principali paesi produttori.

Le riserve idriche della Spagna sono state rifornite dalle recenti piogge. Si prevede che il paese supererà di nuovo il traguardo di 1 milione dopo due anni di raccolta difficili per la maggior parte degli uliveti alimentati da pioggia.

Altri paesi del Mediterraneo si aspettano un buon risultato, fatta eccezione per l'Italia , che potrebbe avere un raccolto inferiore. Alcuni esperti prevedono che la produzione globale supererà i 3 milioni di tonnellate nel 2024/25, indicando un generale ottimismo nel settore.